[버핏연구소=이정법 기자] 하나금융투자는 19일 한국가스공사(036460)에 대해 적자폭 개선을 기대한다며 투자의견 「매수」와 목표주가 7만4000원을 유지했다. 한국가스공사의 전일 종가는 5만5400원이다.

하나금융투자의 유재선 애널리스트는 『3분기 매출액은 4조6000억원으로 전년대비 19.8% 증가할 전망인데, 유가 상승과 함께 가스판매량이 전년 대비 12.8% 증가했기 때문이다』이라며 『영업이익은 -1734억원으로 적자지속이지만 전년대비 감익폭 축소는 긍정적이다』고 설명했다.

이어 『해외사업은 호주 GLNG를 중심으로 이익이 빠르게 성장할 전망이다』며 『미얀마 가스전 사고 영향에 감익이 불가피하나 4분기 만회가 가능하며 호주 Prelude 상업생산(FLNG 프로젝트) 예정으로 외형 성장 또한 기대된다』고 밝혔다. 

그는 『11월 가스 요금동결 시 미수금이 증가할 여지가 있지만 과거처럼 대규모 누적 가능성은 제한적이다』며 『최근 판매량이 급증하며 현금흐름이 크게 개선되는 점을 감안하면 미수금으로 인한 일부 금융비용 증가는 충분히 해소할 수 있다』고 언급했다.

한국가스공사는 천연가스 도입 및 판매사업을 중심으로 하는 코스피 상장사이다.

사진 = 한국가스공사 CI

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