[버핏 연구소=이승윤 기자] 한화투자증권은 8일 삼성에스디에스(018260)에 대해 4분기 매출액은 컨센서스를 상회할 것이라며, 투자의견 『매수』와 목표주가 23만원을 유지했다. 삼성에스디에스의 금일 종가는 17만5000원이다.

한화투자증권의 김소혜 애널리스트는 “4분기 실적은 매출액 3조1100억원, 영업이익 2452억원일 것이며 이는 매출액 기준 컨센서스를 8% 상회하는 수준이고 IT서 비스 매출액은 전년동기 대비 4.1% 증가한 1조5700억원일 것”이라며 “클라우드와 인텔리전트팩토리 중심으로 관계사 투자가 늘어나고 있고 물류BPO 매출액도 전년동기 대비 20.5% 증가할 것”으로 전망했다.

또한 “성수기에 진입한 북미, 유럽 지역의 가전제품 수요 증가로 인한 물동량 증가와 해운 운임 강세가 유지되면서 기존 예상보다 호조세를 나타낼 것”이라며 “다만 기존 전망치 대비 영업이익 상향 조정이 없는 이유는 물류 매출액의 상향 조정이 크고 IT서비스 부문의 선행 개발투자 관련 비용이 반영될 것으로 예상하기 때문”이라고 설명했다.

그는 “내년 실적은 매출액 11조4000억원, 영업이익 9524억원일 것이고 올해 크게 증가한 물류BPO 매출액은 안정적인 수준을 유지하고 IT서비스 매출은 6.7% 증가할 것”이라며 “전사 매출에 서 차지하는 대외고객 매출 비중도 지난해 16.5%에서 20% 수준까지 확대될 것인데 특히 금융권의 클라우드 도입 전환 니즈가 증가함에 따라 관련 수주로 인해 매출이 증가할 것”으로 기대했다.

이어서 “최근 삼성에스디에스는 ‘데이터3법’의 핵심인 ‘가명정보 활용’ 관련 민간 부문 최초의 결 합전문기관으로 지정됐다”며 “향후 삼성에스디에스를 통해 결합된 가명정보는 새로운 서비스 개발과 연구에 활용되고 빅데이터 분석 사업과 시너 지를 창출하는데 기여할 것”이라고 전했다.

삼성에스디에스는 성그룹 계열의 정보통신 및 시스템 통합업체로 주요 사업은 전산시스템 구축 및 통합, 비지니스 컨설팅, 솔루션 컨설팅과 개발 및 판매이다.

삼성에스디에스. 최근 실적 [자료=네이버 증권]

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